Главный герой мультфильма, мальчик Терри, был уверен, что забавные волшебники, драконы-полицейские, королевство воздушных шариков и другие самые причудливые явления встречаются только в книжках его бабушки. Но бабушка забыла предупредить: её сказки основаны на реальных событиях! Теперь Терри предстоит спасти волшебную страну ...

Все кто пережил ледниковый период, живут теперь, словно в сказке. Размеренная и полная удовольствий жизнь устраивает всех жителей долины. Но история друзей вновь начинает бурлить опасными и интересными приключениями. Мамонт Мэнни, ленивец Сид и саблезубый тигр Сэнди понимают, что скоро их спокойной жизни может прийти конец. ...